半年12份監(jiān)管函 償付能力監(jiān)管剛性約束加大

“監(jiān)管之手”正在進(jìn)一步加大償付能力監(jiān)管的剛性約束。上證報(bào)昨日從權(quán)威渠道獲悉，今年上半年，針對償付能力不達(dá)標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)較大的保險(xiǎn)公司，保監(jiān)會(huì)共下發(fā)監(jiān)管提示函12家次，限制投資范圍1次。下半年，保監(jiān)會(huì)將圍繞“補(bǔ)短板”，完善償二代監(jiān)管制度體系。

償二代三支柱全面落地

償二代是合理控制行業(yè)杠桿率、行業(yè)提高風(fēng)險(xiǎn)管理能力、防控行業(yè)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的有力抓手，遵循“有多大本錢，做多大業(yè)務(wù)”的金融規(guī)則。

業(yè)內(nèi)人士透露稱，今年是償二代正式實(shí)施的第二年，通過繼續(xù)深入推動(dòng)三個(gè)支柱的全面落地，保監(jiān)會(huì)進(jìn)一步強(qiáng)化了償付能力監(jiān)管的剛性約束。

在第一支柱方面，保監(jiān)會(huì)加強(qiáng)對償付能力報(bào)告的審核力度，要求保險(xiǎn)公司嚴(yán)格執(zhí)行有關(guān)規(guī)則，不得虛報(bào)、漏報(bào)、錯(cuò)報(bào)，對發(fā)現(xiàn)問題的保險(xiǎn)公司，要求嚴(yán)肅整改；加強(qiáng)償付能力風(fēng)險(xiǎn)分析，對各類風(fēng)險(xiǎn)的狀況和變化趨勢進(jìn)行跟蹤預(yù)警，對問題公司進(jìn)行重點(diǎn)盯防。

第二支柱方面，不斷完善償二代風(fēng)險(xiǎn)綜合評級（IRR）機(jī)制，調(diào)整優(yōu)化評估標(biāo)準(zhǔn)；完善償付能力風(fēng)險(xiǎn)管理評估（簡稱SARMRA）機(jī)制，組織開展2017年SARMRA評估工作，逐步推動(dòng)保險(xiǎn)公司建立風(fēng)險(xiǎn)防控的長效機(jī)制，增強(qiáng)行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理水平和能力。

第三支柱方面，及時(shí)跟蹤核查保險(xiǎn)公司披露的償付能力信息，確保公司真實(shí)、完整、合規(guī)地披露相關(guān)信息，進(jìn)一步發(fā)揮市場相關(guān)方的監(jiān)督約束作用。

同時(shí)，保監(jiān)會(huì)圍繞“防風(fēng)險(xiǎn)”，加強(qiáng)了風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測和風(fēng)險(xiǎn)處置。業(yè)內(nèi)人士透露稱，今年4月保監(jiān)會(huì)印發(fā)了《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)保險(xiǎn)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防控工作的通知》（下稱《通知》），對保險(xiǎn)公司風(fēng)險(xiǎn)防控提出39條要求。“隨后保監(jiān)會(huì)組織了17家保監(jiān)局對41家保險(xiǎn)公司落實(shí)上述《通知》的情況進(jìn)行了現(xiàn)場督導(dǎo)，進(jìn)一步強(qiáng)化了保險(xiǎn)公司風(fēng)險(xiǎn)防控的主體責(zé)任”。

在此基礎(chǔ)上，保監(jiān)會(huì)還加強(qiáng)了重點(diǎn)領(lǐng)域的風(fēng)險(xiǎn)排查和監(jiān)測預(yù)警。據(jù)知情人士透露稱，一方面，開展保險(xiǎn)法人機(jī)構(gòu)公司治理評估，重點(diǎn)對公司治理架構(gòu)、內(nèi)部管控機(jī)制、股東股權(quán)合規(guī)性等進(jìn)行排查和分析；另一方面，開展保險(xiǎn)資金運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)排查與專項(xiàng)整治，重點(diǎn)排查監(jiān)管套利、利益輸送、資產(chǎn)負(fù)債錯(cuò)配、金融產(chǎn)品嵌套、通道業(yè)務(wù)等違規(guī)行為。對于存在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患等問題的保險(xiǎn)公司，要求其制訂切實(shí)可行的預(yù)案，有效防范相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)；對償付能力不達(dá)標(biāo)公司和風(fēng)險(xiǎn)較大的公司則采取了有針對性監(jiān)管措施。

完善償二代監(jiān)管制度體系

在保監(jiān)會(huì)“1+4”系列文件引導(dǎo)下，隨著償付能力監(jiān)管剛性約束加大，保險(xiǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級步伐不斷加快，行業(yè)償付能力狀況保持充足穩(wěn)定，總體風(fēng)險(xiǎn)可控。

記者獲悉的一組行業(yè)數(shù)據(jù)顯示，今年二季度末，保險(xiǎn)行業(yè)綜合償付能力充足率為235%，核心償付能力充足率為220%，均顯著高于100%和50%的償付能力達(dá)標(biāo)線。其中，財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司、人身險(xiǎn)公司、再保險(xiǎn)公司平均綜合償付能力充足率分別為253%、229%、324%，核心償付能力充足率分別為223%、216%、324%。

來自業(yè)內(nèi)人士的消息顯示，為鞏固償付能力監(jiān)管工作，下一步保監(jiān)會(huì)將圍繞“補(bǔ)短板”，完善償二代監(jiān)管制度體系，不斷扎緊監(jiān)管制度的籠子，嚴(yán)守不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的底線。

最關(guān)鍵的一項(xiàng)是填補(bǔ)制度空白。包括：將發(fā)布《償二代二期工程建設(shè)方案》，計(jì)劃用三年左右的時(shí)間，圍繞完善監(jiān)管規(guī)則、健全運(yùn)行機(jī)制、加強(qiáng)監(jiān)管合作等三大任務(wù)共26 項(xiàng)具體工作，推動(dòng)償二代的進(jìn)一步完善和切實(shí)落地；研究《保險(xiǎn)公司償付能力管理規(guī)定》，明確償付能力監(jiān)管的制度框架，健全監(jiān)管機(jī)制，細(xì)化監(jiān)管措施，并公開征求意見；研究修訂《保險(xiǎn)保障基金管理辦法》，完善保險(xiǎn)保障基金籌集、使用的相關(guān)規(guī)定，探索建立保險(xiǎn)保障基金向保險(xiǎn)公司提供緊急流動(dòng)性支持等制度安排。

其次是積極化解存量風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)控增量風(fēng)險(xiǎn)，穩(wěn)妥做好有關(guān)保險(xiǎn)公司的風(fēng)險(xiǎn)處置工作。知情人士透露稱，對償付能力指標(biāo)不達(dá)標(biāo)和其他風(fēng)險(xiǎn)較大的公司，保監(jiān)會(huì)將繼續(xù)采取有針對的監(jiān)管措施， 促使其償付能力改善。對流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、資金運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)等重點(diǎn)領(lǐng)域，通過加強(qiáng)現(xiàn)金流監(jiān)測、強(qiáng)化資金運(yùn)用監(jiān)管等多種措施，切實(shí)化解存量風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，通過嚴(yán)監(jiān)管、強(qiáng)化保險(xiǎn)公司的風(fēng)險(xiǎn)防控意識(shí)，引導(dǎo)行業(yè)加快轉(zhuǎn)型升級，切實(shí)回歸保障本源，降低新生風(fēng)險(xiǎn)。

與此同時(shí)，保監(jiān)會(huì)還將繼續(xù)督促保險(xiǎn)公司做好《通知》的落實(shí)工作。通過整改落實(shí)、處理、處罰等方式，不斷強(qiáng)化保險(xiǎn)公司風(fēng)險(xiǎn)防控的主體責(zé)任，切實(shí)引導(dǎo)公司將風(fēng)險(xiǎn)管控落實(shí)到經(jīng)營管理的各個(gè)環(huán)節(jié)，把風(fēng)險(xiǎn)防控工作落到實(shí)處。

另據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露稱，為加強(qiáng)償付能力數(shù)據(jù)真實(shí)性監(jiān)管力度，在今年二季度償付能力數(shù)據(jù)真實(shí)性自查工作（主要針對資產(chǎn)、準(zhǔn)備金、資本、風(fēng)險(xiǎn)綜合評級基礎(chǔ)數(shù)據(jù)和信息披露數(shù)據(jù)等“五大不實(shí)”問題的自查）的基礎(chǔ)上，保監(jiān)會(huì)下半年還將組織開展現(xiàn)場檢查，對數(shù)據(jù)造假行為嚴(yán)查重處，切實(shí)提高行業(yè)數(shù)據(jù)質(zhì)量，夯實(shí)償付能力監(jiān)管基礎(chǔ)。